Så här fyller du i IRS-formulär 720: Kvartalsvis momsavkastning för federala skatteavgifter

IRS Form 720 används för att rapportera och betala din federala punktskatteskatt för vissa produkter som tillverkas, produceras eller importeras som bränsle samt tjänster som flygresor. Det används inte för alkohol, tobak och skjutvapen, som använder Form 5000.24. Vi kommer att diskutera hur man fyller i formulär 720.

För att undvika de många huvudvärk som kommer med skatte tid rekommenderar vi starkt att du använder bokföringsprogram som QuickBooks för att spela in all information du behöver ha till hands för att slutföra IRS Form 720. QuickBooks gör att du kan hålla koll på dina inköp av bränsle, flygresan och andra föremål för punktskatter. Du kan kvalificera dig för upp till 50 procent av en betald prenumeration på QuickBooks Online.

Obligatorisk information som behövs för att filera IRS-formulär 720

Liksom de flesta skatteformulär måste du ha flera bitar av information och dokument som är praktiska för att fylla i formulär 720. Du behöver ditt federala arbetsgivaridentifikationsnummer (FEIN) samt en detaljerad rapport som visar försäljningen av alla produkter och tjänster eller sålda rapporter .

Nedan visas de tre primära dokumenten och informationen du behöver för att fylla i IRS Form 720.

1. Arbetsgivarens identifikationsnummer

Detta är ditt federala arbetsgivar-ID-nummer, även känt som ditt skatte-ID. Det används av IRS för att identifiera ditt företag. För mer information om hur du ansöker om din EIN, kolla in vår Arbetsgivar-ID-guide.

2. Försäljningsrapport enligt produkt och service

Avgiftsskatten för många av föremålen på Form 720 beräknas som en procentandel av försäljningen. Därför måste du hålla reda på ditt totala försäljningsbelopp för varje produkt och tjänst som du säljer så att du har korrekta dollar att använda för denna beräkning. Om du har ett detaljhandelsföretag och du använder ett försäljningsställ (POS) -system, ska du kunna generera denna rapport enkelt. Om du spårar din inventering i QuickBooks kan du enkelt skapa denna rapport.

3. Enheter sålda rapport per produkt

Den andra metoden som används för att beräkna punktskatt är den totala försäljningsenheten. Till exempel används totala gallon för bränsle. Du måste hålla reda på mängderna av alla produkter sålda så att du kan använda den informationen för att beräkna punktskattet exakt för de objekt som är baserade på sålda enheter.

Om du använder bokföringsprogram som QuickBooks kan du enkelt skicka dessa typer av rapporter om några minuter. Gå till vår gratis QuickBooks kurs för att se hur snabbt du kan få ditt företag att komma igång.

IRS-formulär 720 förfallodagar

Form 720 kvartalsvis Federal Tax Tax Return beror på sista dagen i månaden efter kvartalsskiftet. Till exempel slutar första kvartalet 31 mars, vilket innebär att förfallodagen är 30 april. Om förfallodagen inte faller på en vanlig arbetsdag är förfallodagen den följande arbetsdagen.

Till skillnad från skatteformuläret, som lämnas in kvartalsvis, måste du göra betalningar halvtimme. Du kan hitta betalningsfristen i avsnittet När du ska betala för IRS-formulär 720 i den här artikeln.

Fjärdedel201720182019
1: a kvartalet
(1 januari - 31 mars)
1 maj*30 april30 april
2: a kvartalet
(1 april - 30 juni)
31 juli31 juli31 juli
Tredje kvartalet
(1 juli - 30 september)
oktober 31oktober 31oktober 31
Fjärde kvartalet
(1 oktober - 31 december)
31 januari31 januari31 januari

* 30 april faller på en söndag

IRS Form 720 Instruktioner - Översikt över primära sektioner och hur man fyller ut

Det finns sju huvudavsnitt av Form 720. Nedan hittar du formulär 720 instruktioner tillsammans med en ögonblicksbild av varje avsnitt.

1. IRS-formulär 720 - Allmän information

IRS-formulär 720 - Allmän information.

I det här avsnittet kommer du att ge följande grundläggande information om ditt företag:

  • Företagsnamn: Ange ditt företags namn
  • Företagsadress: Ange din företagsadress
  • Arbetsgivarens ID-nummer: Ange ditt nio siffriga federala arbetsgivaridentifikationsnummer
  • Kvartals slutdatum: Ange den sista dagen i kvartalet du rapporterar om, till exempel. 31 mars, 30 juni, 30 september eller 31 december

2. IRS-formulär 720 - Del I

IRS-formulär 720 - del I.

IRS-formulär 720 - Del I (fortsättning).

I det här avsnittet kommer du att beräkna punktskatter på följande punkter:

  • Miljö * som oljeoljespill och ozonnedbrytande kemikalier
  • Kommunikationer som lokal telefontjänst
  • Flygtransporter som som reser med flygplan
  • Bränsle, som flyg, fotogen och diesel
  • Återförsäljare av lastbilar, släpvagnar och semitrailers
  • Fartyg passagerare som på ett kryssningsfartyg
  • Utländsk försäkring
  • Tillverkare av kol, däck eller vacciner

* För att beräkna miljöskatter måste du fylla i formulär 6627 och fila det med formulär 720. Priserna för varje skatt kan hittas direkt på formuläret (som anges i ovanstående skärmdump).

3. IRS-formulär 720 - Del II

IRS-formulär 720 - Del II.

I det här avsnittet beräknar du punktskatter om du säljer någon av följande produkter eller tjänster:

  • Vissa sjukförsäkringar
  • Sportfiskeutrustning, fiskestänger och poler
  • Motorer för båtar
  • bågar
  • Ge inomhus garvningstjänster

Om du utfärdar sjukförsäkringar måste du ge det genomsnittliga antalet liv som omfattas av varje utfärdat policy. För fiskeutrustning, motorer och garvningstjänster måste du använda din försäljningsrapport för produkt och tjänster som vi diskuterade i föregående avsnitt.

4. IRS-formulär 720 - Del III

IRS-formulär 720 - Del III.

I det här avsnittet kommer du att rapportera eventuella fordringar som du beräknade i Schema C-delen i detta formulär, som vi kommer att diskutera senare. Du kommer också att tillhandahålla det totala beloppet av punktskatter som betalats under kvartalet och beräkna din eventuella balans.

5. IRS-formulär 720 - Schema A (Skattepliktighet)

IRS-formulär 720 - Schema A (Skattepliktighet).

Som framgår av skärmdumpen ovan måste du slutföra schema A om du har en skattskyldighet i del I i formulär 720. Fyll inte i schema A om något av följande gäller:

  • Du har ingen ansvar i del I, men du är skyldig att betala skatt i del II
  • Om detta är en engångsansökan av gasguzzlerskatten; fordon som inte får mer än 22,5 miles per gallon är föremål för denna skatt

6. IRS Form 720 - Schedule T (Tvåparts Exchange Information Reporting)

IRS Form 720 - Schedule T (Tvåparts Exchange Information Reporting).

Notera: Om du inte producerar, tillverkar eller säljer dieselbränsle, fotogen, bensin eller flygbensin, behöver du inte slutföra schema T.

Syftet med schema T är att rapportera den totala gallon av beskattningsbart bränsle som mottas eller levereras i en tvåpartsbyte. Vid en tvåpartsutbyte är den mottagande personen, inte den leveransperson, ansvarig för den skatt som tas ut för avlägsnande av beskattningsbart bränsle från terminalen vid terminalstället.

En tvåpartsbyte innebär en transaktion (annan än en försäljning) där den leverans och mottagande personen är både skattskyldiga bränsleaktörer. Se formulär 720 för att se om du har transaktioner som skulle kvalificeras som tvåpartsbyten.

7. IRS-formulär 720 - Schema C (Fordringar)

IRS-formulär 720 - Schema C (Fordringar).

Beroende på typ av bränsle och hur det användes kan du kvalificera dig för ett krav på att minska mängden av punktskatt som du är skyldig. Nedan visas ett diagram från formulär 720 som innehåller alla olika användningsområden för bränsle som uppfyller kraven.

Du kommer att välja typ av användning från det här diagrammet och inkludera det i kolumnen Typ av användning (som anges på skärmbilden ovan) bredvid de lämpliga objekten som du ansöker om.

IRS-formulär 720 Schema C (Typ av användningstabell)

IRS-formulär 720 Schema C (Typ av användningstabell).

När ska man betala för IRS-formulär 720

I allmänhet måste punktskatt betalas halvtimme. De första 15 dagarna i varje månad är första halvåret och den 16: e till och med den sista dagen i månaden är den andra halvårsperioden. Betalning för alla punktskatter utom kommunikation och flygtransport beror 14 dagar efter varje period och måste betalas elektroniskt. Om förfallodagen inte faller på en vanlig arbetsdag är förfallodagen den följande arbetsdagen.

För kommunikation och flygtransport har du möjlighet att följa ett alternativt schema. Enligt alternativt schema får du basera din insättning på det fakturerade beloppet eller biljetterna som säljs under en halvårsperiod, snarare än på skatter som du faktiskt samlat in under perioden. Om du väljer att använda alternativmetoden måste du hålla detaljerade uppgifter om hur mycket skatt som ingår i de fakturerade beloppen eller biljetterna som säljs. För mer information, se formuläret 720 instruktioner.

Halvmånadersförfallodagar för alla punktskatter Bortsett från Kommunikation och flygtransporter

MånadPeriodFörfallodatum
januari1 januari - 15
16 - 31 januari
29 januari
14 februari
februariFebruari 1-15
16-28 februari eller 29 februari *
29 februari eller 1 mars *
14 mars eller 15
Mars1 mars - 15 mars
16 mars - 31 mars
29 mars
14 april
april1 april - 14 april
15 april - 30 april
29 april
14 maj
Maj1 maj - 15 maj
16 maj - 31 maj
29 maj
14 juni
juni1 juni - 15 juni
16 juni - 30 juni
29 juni
14 juli
juli1 juli - 15 juli
16 juli - 31 juli
29 juli
14 augusti
augusti1 augusti - 15 augusti
16 augusti - 31 augusti
29 augusti
14 september
september1 september - 15 september
16 september - 30 september
29 september
14 oktober
oktober1 oktober - 15 oktober
16 oktober - 31 oktober
29 oktober
14 november
november1 november - 15 november
16 november - 30 november
29 november
14 december
december1 december - 15 december
16 december - 31 december
29 december
14 januari (det följande året)

*Skottår

Vanliga frågor (FAQ) på IRS Form 720

Nedan hittar du svar på de vanligaste frågorna om formulär 720. Om du inte ser din fråga, gå till vårt FitSmallBusiness-forum och lägg upp dina frågor där. Förutom mig själv har vi ett antal bokhållare, certifierade revisorer (CPAs) och advokater som gärna svarar på dina frågor. Här är några av de vanligaste frågorna om IRS Form 720.

Kan du filformulär 720 elektroniskt?

Du kan elektroniskt skicka formulär 720 via en elektronisk returleverantör (ERO), sändare eller mellanleverantör som deltar i IRS e-filprogram för punktskatter. Kolla in den auktoriserade IRS-e-filleverantörsdatabasen för en rikstäckande förteckning över företag som har godkänts för att delta i IRS-e-filprogrammet.

Vilka varor är föremål för punktskatt?

Bränsle är den primära produkten som är föremål för punktskatt. Detta inkluderar ett antal olika typer av bränsle som diesel, fotogen och flyg. Dessutom är följande föremål också föremål för punktskatt:

  • Miljö som oljeoljespill och ozonnedbrytande kemikalier
  • Kommunikationer som lokal telefontjänst
  • Flygtransporter som som reser med flygplan
  • Bränsle, som flyg, fotogen och diesel
  • Återförsäljare av lastbilar, släpvagnar och semitrailers
  • Fartyg passagerare som på ett kryssningsfartyg
  • Utländsk försäkring
  • Tillverkare av kol, däck eller vacciner

Vad är postadressen för formulär 720?

Om du väljer att skicka formulär 720 istället för att skicka den elektroniskt, skicka formuläret till följande adress:

Institutionen för statskassan
Internal Revenue Service
Cincinnati, OH 45999-0009

Var noga med att dubbelklicka på formuläret 720 instruktioner för det år du arkiverar för att se till att denna information inte har ändrats.

Hur rapporterar jag försäljningen för alkohol, tobak och skjutvapen?

Alkohol, tobak och skjutvapen regleras av en byrå kallad Alcohol and Tobacco Tax and Trade Bureau (TTB). För att registrera och betala dina punktskatter för alkohol, tobak och skjutvapen måste du fylla i formulär 5000.24, som kan fyllas i på nätet på TTB: s webbplats.

Du är skyldig att filera och betala punktskatt på halvårsskiftet eller kvartalsvis. För att lära dig mer om hur punktskatter beräknas på alkohol, tobak och skjutvapen och när filen ska skickas, kolla in vår punktskattguide.

Poängen

Punktskatter, som de flesta skatter i allmänhet, kan vara överväldigande. Nyckeln till att lämna in dina avkastningar på rätt sätt är att se till att du har bra, exakta bokföringsregister. Genom att använda bokföringsprogram som QuickBooks för att hantera dina intäkter och kostnader, kommer du att ha tillgång till de rapporter som du behöver för att fylla i dina skatteformulär.

Oavsett om du använder procentandel av försäljningsmetod eller den sålda metoden för att beräkna dina punktskatter, kan du köra de försäljningsrapporter som du behöver i QuickBooks. FitSmallBusiness-läsare kan kvalificera sig för upp till 50 procent rabatt på en betald QuickBooks-prenumeration.

Besök QuickBooks